| Next Advisor, guidata dal Dott. Paolo Ragazzi, ha agito come Financial Advisor di Assietta Private Equity SGR che, tramite il fondo Assietta Private Equity IV, ha acquisito il 70% di Mix Srl. Mix è un’azienda italiana leader nella progettazione e produzione di macchinari per la mescolazione ed il trattamento di polveri, paste, fibre e liquidi utilizzati nell’industria alimentare, chimica e farmaceutica. I soci fondatori manterranno la minoranza del capitale sociale. “L’operazione”, spiega una nota, “conferma il crescente interesse da parte dei private equity nazionali ed internazionali nei confronti del distretto meccanico emiliano”.
Mix Srl, fondata nel 1990 e con sede in provincia di Modena, nel 2018 prevede di raggiungere un fatturato di circa 11 milioni di euro e un EBITDA superiore al 20%. L’ingresso di APE in Mix Srl è volto all’internazionalizzazione, all’entrata in nuovi mercati e nuovi settori di applicazione, sia attraverso sviluppo interno sia che per vie esterne. Il fondo Assietta Private Equity IV ha in dotazione 60 milioni di euro da investire in piccole e medie imprese del tessuto produttivo italiano con fatturato, operanti nei diversi settori della meccanica e dell’industria, cuore della PMI italiana. |
Next Advisor, guidata dal Dott. Paolo Ragazzi, ha agito come Exclusive Financial Advisor di Happy Center Service S.r.l., società attiva nella progettazione e gestione di spazi ludici per bambini, che ha ceduto l’intero capitale sociale a Leisure Group Italia S.r.l.., controllata da Dedem S.p.a., leader nella produzione e gestione di cabine fototessera.
Happy Center Service S.r.l., fondata nel 1995 da Gianni Fontana, ha sede a Gattatico in provincia di Reggio Emilia ed è una società attiva nella gestione diretta e noleggio a terzi di giochi per bambini, commercio all’ingrosso di giochi e giostre, nonché all’organizzazione di attività di intrattenimento all’interno dei centri commerciali. Happy Center gestisce circa 1.800 spazi gioco, di cui 1.400 installati in 300 centri commerciali su tutto il territorio italiano.
Leisure Group Italia S.r.l., con sede a Roma, è una società attiva nella gestione di Family Entertainment Centers, spettacoli viaggianti in forma itinerante e stabile e parchi di divertimento permanenti.
L’operazione consentirà a Dedem di rafforzare ulteriormente la sua posizione sul territorio nazionale nel settore leisure, portando al Gruppo circa € 10 milioni di ricavi annui e un EBITDA margin di circa il 10%, consolidando così la posizione di leader indiscusso del settore.
Milano, 29 Settembre 2016
Next Advisor, guidata da Paolo Ragazzi, già Financial Advisor nell’operazione di ingresso di Intermonte Private Equity (oggi Assietta Private Equity) in Aeromeccanica Stranich nel 2013, ha gestito l’ingresso di Alcedo Sgr nella compagine societaria.
Alcedo SGR, attraverso il nuovo Fondo Alcedo IV, investe € 10 milioni nel capitale sociale di Aeromeccanica Stranich, società all’avanguardia nella progettazione e produzione di ventilatori industriali di grossa dimensione e impianti di depolverazione con specializzazione nei settori petrolchimico, energetico e siderurgico. Alcedo ha rilevato la partecipazione da Assietta Private Equity, che la deteneva dal 2013 attraverso il fondo MC2, che ha realizzato un ritorno di due volte il capitale investito.
Andrea Ferroni, Amministratore Delegato e azionista di maggioranza di Aeromeccanica Stranich, rimarrà alla guida dell’azienda, confermando così il suo pieno coinvolgimento nella gestione dell’attività. Con un Valore della Produzione di circa € 25 milioni, Aeromeccanica Stranich opera attraverso i due siti produttivi di Sesto San Giovanni e Pioltello, entrambi in provincia di Milano. La società ha iniziato la propria attività nel 1928 progettando, costruendo ed installando ventilatori centrifughi per tutte le applicazioni industriali ed acquisendo col tempo una posizione di leadership riconosciuta e consolidata. Dal 1970 ha inoltre sviluppato la sua attività verso il settore dell’impiantistica relativo al controllo degli inquinanti gassosi e polverosi organizzando una propria struttura per la progettazione, costruzione ed installazione di apparecchiature e proponendo soluzioni tecnologicamente all’avanguardia. Alcedo sosterrà Aeromeccanica Stranich nella propria strategia di espansione geografica e commerciale, da attuarsi sia per linee interne che mediante acquisizioni strategiche in Italia ed all’Estero. Aeromeccanica Stranich intende, inoltre, rafforzare l’organizzazione con nuovi innesti manageriali che consentiranno all’azienda di supportare adeguatamente l’ambizioso percorso di crescita.
“La strategia di sviluppo condivisa in sede di investimento con l’azionista di maggioranza – afferma Stefano Lissoni, director di Assietta – ha permesso alla società di rafforzare la posizione competitiva dal punto di vista tecnologico e di proseguire nel processo di internazionalizzazione verso le aree geografiche, quali Asia e Medio Oriente, a maggior sviluppo per il settore di riferimento, ponendo quindi le basi per proseguire lo sviluppo anche nei prossimi anni.”
Andrea Ferroni, Presidente e Amministratore Delegato di Aeromeccanica Stranich ha così commentato: “Durante il periodo di investimento di Assietta, Aeromeccanica Stranich ha conseguito un’importante processo di crescita che ha portato il Valore della Produzione da € 21 milioni a € 25 milioni, raddoppiando la redditività e raggiungendo il record storico di ordini. In un contesto di mercato mondiale sempre più competitivo e internazionale, abbiamo individuato in Alcedo il partner ideale con cui condividere la prossima fase dello sviluppo di Aeromeccanica Stranich”.
Unico Financial Advisor dell’operazione è stato il Dottor Paolo Ragazzi di Next Advisor.
Alcedo è stata assistita dall’Avvocato Stefano Roncoroni di Gitti and Partners, da Deloitte per la Due Diligence finanziarie e fiscali e dal Dottor Leo De Rosa dello Studio Russo De Rosa e Associati. Assietta Private Equity è stata assistita dall’Avvocato Andrea Accornero di Simmons & Simmons, mentre l’azionista di maggioranza di Aeromeccanica Stranich è stato assistito dall’Avvocato Stefano Speroni di Dentons e da Crowe Horwath AS per il supporto alla Financial Due Diligence e all’organizzazione della Data Room.
Milan, December 9 2015
Fratelli Pagani Spa, a leading company within the world of spices, flavorings and functional ingredients for the industrial and productive market in Italy, acquired a 93% stake of Cerreto Srl, a primary Italian company active in the organic sector.
Cerreto, founded in 1976 by Gianni Fontana, has its Head Office in Gattatico (Reggio Emilia) in Emilia Romagna region, in the North East of Italy. Cerreto operates in the food market for over twenty years with its brands ‘Cerreto Bio’ and ‘La Collina dei Fiori’, offering a wide range of organic products of the highest quality. Cerreto established itself as one of the most important and complete agro-food companies, with an increasing sensitivity to agriculture sustainability. It offers a huge assortment of products in line with new food trends, reflecting the most renowned and popular tastes of the typical regional and Mediterranean cuisine: herbs, spices, legumes, cereals, seeds, vegetable soups, pasta and risotto flavorings. The Company has had a continuous growth, and will reach a turnover of over 10 million euros by the end of 2015.
Fratelli Pagani was set up in 1909 in Milan where it has its historical Head Office. Today the Company is led by Marco and Francesco Cardazzi, the fourth generation, who have been managing the growth for the last 15 years. Fratelli Pagani, with a turnover of € 25 million, is the undisputed leader in the field of spices, flavorings and functional ingredients addressed to the meat – and related products. It supplies the major Italian food companies in this sector and it is having a constant growth in foreign markets.
Gianni Fontana (Cerreto) states: “The entrance of Fratelli Pagani is fundamental to pursue a development strategy both on the Italian market and, above all, on the foreign markets … My partners and I created and developed this entity, and today we are aware that the development of our ambitious strategic plan will only be possible with the entry of a new partner. Professionalism, managerial approach, quality attention and most of all strategic vision are the cornerstones of Fratelli Pagani’s success, and they will be also in the future. It will be my great pleasure to lead Cerreto in this challenge for the coming years.”
On his side, Marco Cardazzi (Fratelli Pagani) comments: “We are more than convinced that our growth will also be pursued through a careful plan of acquisitions. After some small acquisitions in our industry we decided to bring our expertise and professionalism in the world of mass consumption, with particular attention to the organic sector. In March we acquired La Collina Toscana, and now there’s the Cerreto acquisition. Cerreto fully embraces our cornerstones like innovation, Made in Italy and highest quality products. This deal establishes our strengthening in the organic sector, a sector in rapid expansion in which we firmly believe, as the basis for future nutrition. We are glad to support the founding partner Gianni Fontana in the process of expansion of Cerreto to which, we are sure, our entrance will give a significant acceleration ”
Gianni Fontana remains in charge, covering the role of CEO, while Marco Cardazzi will be the Chairman. His brother Francesco Cardazzi, Giancarlo Mercati, manager of Cerreto, and Paolo Ragazzi, strategic Advisor during and after the acquisition, will all be part of the Board of Directors.
The deal was conducted by Next Advisor (member of the Crowe Horwath International network) in the person of Paolo Ragazzi as Advisor of Fratelli Pagani, while for the legal and fiscal assistance, Fratelli Pagani was advised by Pietro Carbone. The statutory audit of Cerreto Srl will be entrusted to Crowe Horwath As.
in
Arezzo, March 23 2015
Next Advisor Srl led by Paolo Ragazzi, an Advisory company specialized in M&A transactions in cooperation with Crowe Horwath AS within the Crowe Horwath International network, assisted Fratelli Pagani Spa as their Financial Advisor in its entrance into La Collina Toscana.
Fratelli Pagani Spa, a leading company within the world of spices, flavorings and functional ingredients for the industrial and productive market in Italy, acquired a 30% stake of La Collina Toscana Spa, which is also active within the spices industry but more focused on retail and consumers.
La Collina Toscana, founded in 2000 by Alberto Ricci, current majority shareholder, has its Head Office in Poppi (Arezzo). Known for the Montosco and Collitali brands, it is particularly active within the mass market retail, Autogrill and Horeca channel. La Collina Toscana reported a turnover of € 17 mln for the last fiscal year, with exports being a strong component both European and world level.
Fratelli Pagani was set up in 1909 in Milan where it has its historical Head Office. Today it is led by Marco and Francesco Cardazzi, fourth generation, who have managed the growth for the last 15 years. Fratelli Pagani, with a turnover of € 23 mln, is the undisputed leader in the field of spices, flavorings and functional ingredients addressed to the meat – and related products, supplies the major Italian food companies in this sector and it is having a constant growth in foreign markets.
in cooperation with
Dott. Paolo Ragazzi Corporate Finance paolo.ragazzi@ crowehorwath-as.it
HEAD OFFICE Piazza Castello, 26, 20121 Milan Phone: +39 02 45391500 Fax. +39 02 4390711
“The entrance of Fratelli Pagani is fundamental to pursue the development strategy both on the Italian market and, above all, on the foreign markets” Alberto Ricci stated; “we had several partnership offers but I believe that the professionalism, the managerial approach and mostly the excellent company results both in terms of growth and profitability make Fratelli Pagani the ideal partner for La Collina; not forgetting the strong synergies that may arise in terms of research and development, products portfolio, distribution channels and purchases of raw material.” On his side, Marco Cardazzi comments: “We are more than convinced that our growth will also be because of a careful plan of acquisitions. After some small acquisitions in our industry we decided to bring our expertise and professionalism in the world of retail and La Collina Toscana immediately seemed to be the ideal partner to begin with this challenge”
The current owner Alberto Ricci remains in charge, covering the role of Chairman and CO while Marco and Francesco Cardazzi, as the new partners, will enter the board with operational responsibilities.
The operation was conducted by Next Advisor in the person of Paolo Ragazzi as Advisor of Fratelli Pagani, while the acquisition due diligence was carried out by Crowe Horwath AS, their current auditing firm, with Alessandro Ruina as reference partner. For the legal and fiscal assistance, parties availed themselves of Crowe Horwath SASPI (with Alessandro Mulinacci) and Pietro Carbone and Stefano Tenti.
